興業銀行成功發行2020年首單不良資產證券化產品

東南網三明6月18日訊（本網記者 劉惠萍）6月15日，興業銀行“興瑞2020年第一期不良資產支持證券”（以下簡稱“興瑞一期”）在銀行間債券市場成功發行，規模2.18億元，受到投資者的熱烈追捧。這是興業銀行繼“興瑞2017年第一期不良資產支持證券”后發行的第二單不良資產證券化項目。

據悉，“興瑞一期”優先檔規模1.70億元，AAA評級，票面利率2.90%，認購倍數為1.3倍；次級檔規模0.48億元，認購倍數為7.82倍，以106元的價格溢價發行，投資價值得到市場充分認可。

“興瑞一期”項目基礎資產為信用卡不良資產債權，未償本息費余額約為25.39億元，入池信用卡不良債權的加權平均逾期期數為5.83個月。本項目具備較高的預期回收率，超額抵押比率為1165%，充足的安全邊際對本次資產支持證券的兌付有充足保障。此外，項目在交易結構設計上設置了緩釋現金流波動、保障優先檔資產支持證券投資者利益的相關安排，進一步緩釋現金流波動產生的兌付風險。

興業銀行資產質量在同類型銀行中一直處于優良水平。2019年末不良貸款率1.54%，且連續三年下降，今年一季度末繼續下降0.02個百分點至1.52%。與此同時該行堅持向資產質量管理要效益，積極探索創新投行化、市場化不良資產處置手段，“興瑞一期”的發行，是興業銀行通過資產證券化對信用卡不良資產處置領域的進一步探索。”興業銀行特殊資產經營部總經理方智勇表示。