興業銀行成功發行銀行間市場首單央企CMBN

東南網三明9月14日訊 9月10日，興業銀行成功發行銀行間市場首單央企商業地產抵押貸款支持票據（CMBN）---保利置業集團有限公司2018年度第一期資產支持票據（簡稱“18保利置業ABN001”），發行規模11億元，優先A級票面利率5.3%，優先B級票面利率6.3%。評級機構對優先A、B兩檔的評級均為AAA，債項評級高，受到眾多機構投資者高度認可，認購倍數均超過2倍。

本項目的成功發行，是保利置業集團有限公司在銀行間市場的首次亮相，為銀行間市場引入又一重量級央企。據介紹，作為湖北省首單CMBN項目，“18保利置業ABN001”底層物業---武漢保利廣場總建筑面積約15萬平方米，由46層主樓、20層副樓、8層裙樓及4層地下室組成，是集甲級寫字樓、精品商業等物業于一體的大型城市綜合體。

該項目采用多種增信方式保證投資安全。除底層商業地產抵押和租金收入質押之外，還安排保利置業直接為底層信托貸款提供差額補足承諾、為資產支持票據提供回售和回購承諾，項目本金對抵押物評估凈值的抵押率為60.95%。據測算，項目底層目標資產的租金收入等對優先A級資產支持票據（規模6.5億元）每年的本息支出覆蓋倍數在1.5倍及以上，為投資安全提供了充足的保障。

“該項目的發行，不僅有助于盤活存量優質商業物業，進一步促進優化資源配置，也是運用債務融資工具有效服務實體經濟的具體舉措。”興業銀行投資銀行部有關負責人表示。

今年以來，興業銀行按照“商行+投行”戰略布局，以客戶為中心，圍繞我國經濟結構調整和產業轉型升級趨勢，大力發展資產證券化、并購重組、權益投資等創新業務，持續提升投行業務競爭力。先后主承了銀行間市場首單CMBN、首單REITs、首單循環購買結構ABN等多項證券化創新產品。2016年至今，該行作為主承銷商已在銀行間市場發行13單資產支持票據產品，發行規模207.02億元，發行單數和發行規模均位居市場第一。其中，CMBN發行規模76億元，占銀行間市場公募CMBN發行總規模的46%。